This paper conducts an empirical analysis of risk premiums in the Brazilian electricity
market, a critical but understudied field. Employing two distinct methodologies—Average …

Purpose We propose and analyze a new operating model for an energy futures exchange
that could be implemented in Brazil, where there is low liquidity for these contracts. The …

This study focused on analyzing the impact of using derivatives as hedge on the market
value of Brazilian companies. The calculation of Tobin's Q, based on a combination of the …

Como todos os mercados mais avançados realizam a negociação de energia elétrica em
ambiente de bolsa eletrônica, foi apresentado neste trabalho o trajeto do setor elétrico …

Purpose–We propose and analyze a new operating model for an energy futures exchange
that could be implemented in Brazil, where there is low liquidity for these contracts. The …

Methods This study follows a multivariate regression approach and the basic idea of Luz et
al.(2012; 2013) to investigate market dynamics, using public and agent's data. The relation …

As transações/negociações na área de comercialização de energia elétrica no Brasil são
baseadas em variáveis arriscadas, como por exemplo, o regime hidrológico e o preço de …

Felipe Van de Sande Araujo Estimando a Curva Forward de Energia Elétrica no Brasil com
um Modelo de Dois Agentes Utilizando Con Page 1 Felipe Van de Sande Araujo Estimando a …

As tecnologias de armazenamento de energia vêm desempenhando uma função mais
relevante no sistema elétrico de potência (SEP) uma vez que começaram a ser mais …

RESUMO O planejamento das coberturas contratuais das ofertas futuras é um ponto
importante no atual momento do setor elétrico brasileiro. As Garantias Físicas (GF) …